|
安德森·霍洛维茨基金成功的关键（腾讯科技配图）
腾讯科技讯（云松）北京时间2月20日消息，据国外媒体报道，安德森-霍洛维茨基金仅仅创建4年，就已经成为了硅谷最顶尖的风投公司之一，与Accel、Benchmark、Greylock、Kleiner和红杉同列，还有人预测它将成为最顶级的风投公司。
近日，安德森·霍洛维茨基金(Andreessen Horowitz)的创始人马克·安德森(Marc Andreessen)和本·霍洛维茨（Ben Horowitz）在接受《财富》杂志记者亚当·拉什斯凯（Adam Lashinsky）专访时就投资哲学、商业运营模式发表了自己的见解。
以下是采访的全部内容：
在风险投资公司安德森·霍洛维茨基金有着一项非常严格的迟到罚款规定，特别是会见创业者的时候。这项规定是由公司的联合创始人安德森和霍洛维茨在2009年制定的。按照此规定，公司人员在和创业者商定好见面时间之后，如果迟到一分钟就要缴纳10美元的罚金。安德森和霍洛维茨希望通过这项规定让安德森·霍洛维茨基金的工作人员牢记公司的理念：尊重创业者。他们一直希望公司能够在创业者的起步阶段给予他们真正的帮助。现在安德森·霍洛维茨基金管理的资产数额已经超过了27亿美元，并对很多知名的科技公司给予过支持，这其中包括Facebook、Skype、Groupon和Instagram等。现在安德森·霍洛维茨基金已经成为了门洛帕克（Menlo Park）市的沙丘路（Sand Hill Road）最具影响力的风投基金之一。
拉什斯凯：非常高兴能够和安德森·霍洛维茨基金的创始人安德森以及霍洛维茨见面。在硅谷，大家都知道风险投资家和创业者并不是最好的搭档。二位在创立安德森·霍洛维茨基金之前也曾数次创业，并建立过自己的公司，是名副其实的创业者。所以，我的第一个问题就是为安德森准备的：为什么你有兴趣做一名风险投资家？
安德森：实际上对于这个问题，我的答案更多的来自于个人因素，也就是说在职场生涯的某一个阶段，我觉得去帮助创业者比做一名创业者更有成就感。
从客观角度上讲，我们当时已经发现了创建风投公司的机会，并找到了赢利模式，而且我们接触风投机构已经15年了，有着相当丰富的经验。也就是说，在还没有成为风险投资家的时候，我们已经知道如何做一名优秀的风投了。
拉什斯凯：跟大多数风投公司相比，贵公司的投资理念十分独特，可以给大家详细解释一下吗？
安德森：好的。实际上在开始创建安德森·霍洛维茨基金之前我们就有不少想法。我们认为初创公司的创建者是最好的首席执行官人选。很多伟大的公司都是由创始人负责公司的日常运作。这么多年的创业经验也告诉我们这样做是有道理的，因为创始人对公司的情况非常了解，而且具备丰富的专业知识，他们会牢记公司创立之初的承诺，会满怀热情地开展工作。这些专业知识、市场经验和创业信仰是很难在职业经理人身上找到的。所以，创建安德森·霍洛维茨基金之初，我们的服务理念就是要把创始人培养成为初创公司最优秀的首席执行官。这样决定之后，我们有一系列的方案需要围绕这个决定进行调整，首当其冲的就是如何让我们的合作伙伴具备丰富的公司运作经验。
拉什斯凯：你的意思是说风投资本家和创业者是合作伙伴，对吗？
霍洛维茨：实际上就是投资上的合作者。作为初创公司的首席执行官，如果进入董事会的成员之前有过担任CEO的经验，知道如何处理公司的日常运作的话，这会对你的工作非常有帮助。通过这种方式我们可以让创始人迅速掌握工作技巧。
当时我们面临的第二个问题就是：职业经理人有着自己的人才网络，他们认识很多的媒体界、客服领域的人才以及其他公司的高管，如果请职业经理人担任初创公司首席执行官的话他们可以通过自己的关系网将这些专业人才引进公司。所以我们需要在硅谷建立起重要的人才网，在创始人担任CEO之前我们需要提前把这些工作做好，而且要保证我们的人才网比职业经理人的更强大。这么多年的职场经验告诉我们，上面的两个问题会对公司的发展前景带来非常大的影响。
拉什斯凯：是否可以这样理解：作为一个专业的服务公司，你们这种模式确实让人感到意外。贵公司的这种模式应该说是一种完全不同的职业服务公司或者是人才机构。
安德森：实际上有三种企业模式值得我们借鉴，对我们影响最大的就是世界排名第一的精英人才经纪代理公司（Creative Artists Agency，简称CAA）。CAA公司创建于1975年，虽然不是美国成立最早的演艺经纪公司，但是他们只用了30年就完成了对手历经百年也未能成就的传奇，占领了好莱坞的半壁江山，并远超威廉莫里斯等老牌经纪公司。而CAA的联合创始人迈克尔·奥维茨（Michael Ovitz）就是我们的朋友，大家都知道他已经建立了非凡的成就，我们从奥维茨身上学到了很多很多。我们并不是为每家公司都指派一位合伙人，而是所有的合伙人都要为每家初创公司服务。我们还把高于平均水准的管理费（据称来自于提成的3%）拿出来再投资，用来为人力资源、业务开发、销售和市场研究等公司建设服务。所有这些努力都是为创业者提供一个最有用的网络。
除了CAA之外，我们还从Allen& Company公司身上学习经验，寻找灵感。因为这家·伟大的公司自身的运作模式相当久远。Allen & Company成立于1922年，有着非常深厚的公司文化内涵和历史底蕴。
拉什斯凯：能够详细说一下精品投行（经营某一特定业务，或为某一特定行业提供投资服务的银行）对安德森·霍洛维茨基金的影响吗？
安德森：这种投资银行的历史有数百年之久，并一直保持着旺盛的生命力。虽然在这些年的风雨变迁当中，它们的发展战略不断升级，但是文化内涵和价值体系却一直未变。考虑到华尔街跌宕起伏的历史，这一点就变得尤为难得。实际上，我们和这种投资银行的工作往来非常密切，而且我们非常钦佩它们。
除了CAA和Allen & Company之外，我们还非常欣赏的就是摩根大通（JP Morgan），这个有着百年积淀的企业在美国的金融业发展历史当中发挥了相当重要的作用。
拉什斯凯：可以告诉我们摩根大通文化当中哪一点让你最感兴趣吗？
安德森：摩根大通的运行模式精华在于其企业文化。而是现在大型公司一般都采用的方式就是：最好的业务要采用最好的方式来运作。而摩根本人也曾在美国参议院前说过，有多少抵押品并不是关键所在，关键是在于贷款人的人品。所以，摩根一直寻找最优秀的人才进入摩根，这也是摩根公司一贯的作法。
拉什斯凯：关于风险投资行业有一点我不是很理解，至少在过去十年里，风投行业并不景气，大部分风投公司的效益也不理想。事实是这样吗？如果是，可以详细解释一下吗？
霍洛维茨：实际上风投行业并不只是过去十年不景气，据我所知，风投运行一直就不怎么样。成功的风险投资家们在总结原因的时候总是会说他们充分借鉴了之前那些风投人士的经验和教训才得以成功的。风险资本并不是一种资本类别，更谈不上是一个产业。实际上只有很少一部分创业者愿意寻找风投获得资金支持。过去一年里从风投机构获得资金支持的人并不多。根据现在的实际情况来看，全球只要有5家风投公司就能充分满足市场需求。如果看一下风险资金的发展历史，你会发现风投的收益并没有传说中的那么高，而是相对稳定的。不光是风险资本，互惠基金和对冲基金等其他资本也是这样的
但是风投有着自己的特，我们并不是完全为了收益而挑三选四地进行投资，我们是在寻找伟大的创业者并与之共同开拓未来。这也是风投公司能够长期存活并获得较高收益的关键所在。而风投每年的盈利所得又会重新投资到那一小撮公司，基本上每年都这样。
拉什斯凯：现在安德森·霍洛维茨基金运作的相当不错，很多创业者都愿意找你们合作，他们认为安德森·霍洛维茨基金已经是全球最有影响力的风投机构之一了。虽然你们常说自己还很年轻，但是鉴于你们有着相当不错的投资回报率，我还是不得不承认安德森·霍洛维茨基金确实很棒。
安德森：外界确实有这样的夸赞，但我们必须冷静面对这些溢美之词。在过去的30年里，风投界只有少数几个公司能够存活下来并保持不错的回报。所以我们大部分时间都用在考虑如何让公司获得更长远的发展。我们现在已经创建了一套完全不同于其他风投公司的运作模式和吸引优秀创业者的理论。客观地讲，这些运作模式和理论还是相当有用的。
拉什斯凯：能否告诉我们安德森·霍洛维茨基金能够为创业者提供什么吗？我知道你们很擅长把自己推销出去，但是你们除了资金之外还能够为创业者提供一系列的内部服务，以帮助他们成为更好的企业家。是这样的吗？
安德森：不错，这是我们从CAA模式当中学到的。现在安德森·霍洛维茨基金有70人，但是普通合伙人（general partners）只有7个。
拉什斯凯：那就是说，普通合伙人（泛指股权投资基金的管理机构或自然人，英文简称为GP，普通合伙人对合伙企业债务承担无限连带责任）就是投资者。
安德森：就是真正的投资伙伴。其余的63人并不是普通合伙人。除去公司行政管理和后勤部门的人员之外，我们有45名专业的操作人员，当然他们也不是普通合伙人。在风投行业，我们的情况是比较特殊的，一般的风投公司只有4到5名专业的操作人员，但我们有45人。
这45人分布在5个不同的团队，他们的工作宗旨就是和创业者们共同工作，主要负责招聘高管和工程师。为了更好地拓展市场，他们要帮助初创公司和行业内的大公司见面。我们制作了1200多份简报，主要搜集财富500强公司管理团队的信息，并与他们保持联络以便于将优秀的初创企业推荐出去。当然我们也不会放过市场营销这个重要的环节，在这一方面我们主要是将初创公司的信息传达出去，以引起外界注意。除此之外，我们还要做好公司的发展战略，比如如何筹集资金，如何上市，如何将自己推销出去，如何处理公司的金融问题。所有这些问题我们都有专业的人员来帮助创业者一起解决。
可以这么说，只要和我们一起合作，安德森·霍洛维茨基金不仅会向公司的董事会派出一名普通合伙人，我们还能为其提供一支专业的团队，帮助创业者解决他们面临的问题，甚至可以提前为将要面临的挑战做好准备。
拉什斯凯：这听起来非常让人向往。从实际操作的角度考虑一下，想必聘请这45名专业的操作人员肯定花不少钱，他们绝对是公司成本支出最大的一块。为了能够保证这45人的专业操作团队正常运转，你们的投资必须得有回报。这样理解对吗？
霍洛维茨：是的，你说的一针见血。说起来可能有点好笑，我们的这种模式是从CAA公司借鉴过来，但是就现在的效果而言，这种模式貌似更适合我们安德森·霍洛维茨基金。在CAA，他们能够建立一种全新的平台，为了建立这个平台，经纪人在最初几年是没有薪酬可得的，他们利用从演艺明星、导演、编剧那里的获得的钱来建立这个平台。
而在安德森·霍洛维茨基金，风险投资家获得收益的方式有两种，而不是一种，这就是我们和CAA不一样的地方。一种收益来自于工资和业务运作的成本，另外一个就来自于投资回报。所以，我和安德森在刚开始创建安德森·霍洛维茨基金的时候是没有任何工资可言的。这一点我们是在模仿CAA的模式。我们将这些钱用来建立平台。即便是现在，公司的运作已经不错了，我们付给合伙人的工资也远低于市场平均水平，但是我们付给投资搭档的收益要远远高于市场平均水准。我认为这是一种对等的激励方式。
拉什斯凯：就现在的形式分析，安德森·霍洛维茨基金的绝大部分客户都在硅谷，而你们唯一的办公室也设在硅谷。我的问题是：你们打算一直将范围定在硅谷吗？或者是这只是短期的发展战略而已？
安德森：我们现在的投资对象主要是硅谷风格的科技初创公司。只不过这种公司最集中的地方就是硅谷，一直以来都是这样的。我们并没有将投资对象局限在硅谷，哪里有这种合适的科技初创企业，我们业务范围就会拓展到哪里。在这个问题上，我主要有两方面的考虑。首先，我们认为比较优秀的科技初创企业确实集中在硅谷，而且硅谷将会诞生更多的科技企业，或者从更大范围上讲，主要集中在美国。其次，我认为只设立一个办公楼有利于实现公司的文化共享，也有助于保持团队的斗志。所以，安德森·霍洛维茨基金的每个人基本上每天都在硅谷的办公室。和大型跨国公司的视频会议相比，我认为这种方式能够帮助安德森·霍洛维茨基金更好地思考。
拉什斯凯：你曾在公共场合表示过对某些领域比较感兴趣，对某些领域不感兴趣，可以详细解释一下吗？
霍洛维茨：实际上我们只对我们了解的领域感兴趣。这也是我们公司最基本的投资原则，因为在投资某个行业之前，你首先要具备着丰富的经验。如果让你去指导一名CEO，那么你必须要有当CEO的经验才行。投资也一样，你只有对某一个领域相当了解才能投资。我们有计算机科学的背景，所以我们在计算机领域一直都比较活跃，也就是通常所说的软件领域，或者是以软件为核心知识产权的行业，我们都非常感兴趣。如果一个公司对软件有所涉及，但并不把软件作为核心业务，我们一般不会对这种公司投资。我们对计算机行业相当擅长，知道产品的更新换代周期，也认识这个领域的精英。你也知道安德森-霍洛维茨基金没有对生物科学或者清洁能源领域投资，就是因为我们对材料科学并不擅长。但在计算机科学领域，我们凭借自己的积淀就敢于进行风险投资。
拉什斯凯：那么你所说的意思就是：因为你们二位是计算机科学家，所以你们对计算机领域进行投资，也正是因为这个原因，你们并不打算引进一位清洁能源专家或者生物材料专家。但是其他的风投公司却已经这么做了，他们不断地将各领域的顶尖人才引进公司。
安德森：从风投资本的发展历史来说，很多优秀的风投公司的投资范围都是多领域的。确实，他们建立了所谓的数字团队或者信息技术团队，除此之外，还有清洁能源团队和生物材料科学团队。但是，他们在开会的时候争议总是跨越多个领域，有时候他们认为光学网络很热门，有时候又觉得某个新药物的市场前景一片光明。不管公司效益如何，他们始终存在着分歧。
而安德森-霍洛维茨基金的理念就是达成一致。前不久，我提出一个新的理念：凭借软件吃遍天下。因为我们认为计算机产业、互联网、软件、智能手机和平板电脑等行业已经发展到了一个全新的层次，也就是说现在以软件为基础的初创企业已经迎来的发展的春天。所以，以软件为基础的初创企业可以出现在农业、房地产界、金融服务、教育等领域。实际上，安德森-霍洛维茨基金能投资的市场是相当广阔的。而在公司内部，我们希望员工能够有相当深厚的计算机科学背景，能够应对所有这些市场出现的问题。
拉什斯凯：霍洛维茨先生，最近你曾表示：守时对安德森-霍洛维茨基金公司而言相当的重要，你可以具体解释一下吗？
霍洛维茨：在创建安德森-霍洛维茨基金之前，我们作为客户最讨厌风投公司的一点就是他们对创业过程缺乏理解和尊重。我的意思是说，一个创业者工作安排相当紧密，他们通常背负着很大的压力，有很多人都依赖他们。当他们满怀诚意地来到风投机构的时候，接待人员都会说欢迎创业者，愿意与之合作等。可当创业者想和风投的合伙人见面的时候，他们通常要在会客厅等45分钟才行。
拉什斯凯：因为这些合伙人都是大人物。
霍洛维茨：确实是这样，这些大人物可以通过很多方式让你知道他们的身份是多么的重要。当一个创业者进入风投机构的时候，这些风投资本家还有可能颐指气使地问：说说我们见面的目的，你是谁等这样不尊重对方的问题。
拉什斯凯：之前我也听到过这样故事。
霍洛维茨：我们制定迟到罚款的规定就是要让安德森-霍洛维茨基金的人都意识到这一点：要尊重创业者，要尊重事实：是创业者为我们带来了财富，而不是我们给创业者带来了财富。所以我们规定和创业者见面，每迟到一分钟就要罚款10美元，5分钟就是50美元。我们希望通过这种规定让创业者知道安德森-霍洛维茨基金的公司文化，我们是相当尊重他们的，首先就是从守时这一点做起的。
拉什斯凯：方便透露一下到目前为止最大的罚款金额是多少吗？
霍洛维茨：安德森-霍洛维茨基金一天的迟到罚款至少是180美元。而我交过的最大罚款数额在公司应该能排第二。
拉什斯凯：我非常欣赏你们公司的这种文化。也就是说，贵公司首先确定了自己的文化价值，然后围绕这一中心制定各种措施和规定。想必，这种文化就是公司的象征。
霍洛维茨：确实是这样。因为一旦有人违反规定了，他就必须交罚款。如果迟到8分钟，那就是80美元。刚开始的时候，有人抱怨过，说自己去厕所了或者其他的理由，并不是故意迟到的。然后我们就跟受罚者讲为什么需要尊重创业者以及他们的时间。慢慢地，我们这种文化就培养起来了。
拉什斯凯：非常感谢二位能够在百忙之中抽时间接受我们的采访，谢谢。
霍洛维茨：不客气。
安德森：没什么。
【想看更多科技独家爆料吗？关注腾讯科技微信官号吧！每晚8点还有美女主播为你趣说科技。（微信号：腾讯科技）】
|
